Gedik Yatırım, Pegasus (PGSUS) 2023 3. Çeyrek Bilanço Analizi
Parafesor’ün haberine göre;
İçindekiler
Gedik Yatırım, Pegasus (PGSUS) 2023 3. çeyrek döneminde ait bilanço verilerini yakından inceledi. Analistler, Pegasus (PGSUS) 2023 3. çeyrek bilançosuna göre; açıklanan net dönem karını, satışları ve özkaynak durumuyla ilgili analizleri yatırımcılarla paylaştı. Aracı kurum açıklanan bu finansal sonuçların hisse üzerindeki etkisini sınırlı negatif olarak değerlendirdiğini belirtti.
Pegasus (PGSUS) 2023 3. çeyrek bilançosunda 9.046.139.000 TL net dönem karı açıkladı. Şirket, geçen yılın aynı dönemine göre net dönem karını yüzde 207 artırdı. PGSUS 2023 3. çeyrekte 7.719.239.000 TL çeyreklik net kar elde etti. Şirketin 9 Kasım 2023 tarihi itibariyle güncel piyasa değeri 76.316.000.000 TL’dir.
PGSUS 2023 3. Çeyrek Bilanço Verileri
Pegasus Hava Taşımacılığı A.Ş. (PGSUS) 2023 yılının üçüncü çeyreğine ilişkin finansal sonuçları, Gedik Yatırım analistleri tarafından şu şekilde özetlenmiştir:
- Şirketin açıklanan son finansal sonuçları 2023/09 dönemine aittir. Bu sonuçlar itibariyle şirketin: Net satışları 3. çeyrekte bir önceki çeyreğe göre yüzde 85,8 artış göstermiştir. Geçen yılın aynı çeyreğine göre yüzde 57,4 artışla 28.1 milyar TL olmuştur. 2023 yılının ilk 9 ayında geçen yılın aynı dönemine göre net satışları yüzde 71,8 artışla 52 milyar TL seviyesinde gerçekleşmiştir.
- FAVÖK’ü 3. çeyrekte bir önceki çeyreğe göre yüzde 153,9 artış göstermiştir. Geçen yılın aynı çeyreğine göre yüzde 47,1 artışla 12.1 milyar TL olmuştur. 2023 yılının ilk 9 ayında geçen yılın aynı dönemine göre yüzde 77,7 artışla 18 milyar TL seviyesinde gerçekleşmiştir.
- FAVÖK marjı 3. çeyrekte bir önceki çeyreğe göre 1.152 baz puan artış göstermiştir. Geçen yılın aynı çeyreğine göre 301 baz puan düşüşle yüzde 42,9 olmuştur. 2023 yılının ilk 9 ayında geçen yılın aynı dönemine göre 115 baz puan artışla yüzde 34,6 seviyesinde gerçekleşmiştir.
- Net karı 3. çeyrekte bir önceki çeyreğe göre yüzde 301,00 artış göstermiştir. Geçen yılın aynı çeyreğine göre yüzde 59,6 artışla 7.7 milyar TL olmuştur. 2023 yılının ilk 9 ayında geçen yılın aynı dönemine göre net karı yüzde 206,9 artışla 9 milyar TL seviyesinde gerçekleşmiştir.
- Net borcu 3. çeyrekte bir önceki çeyreğe göre yüzde 2,0 düşüşle 64.2 milyar TL olmuştur.
PGSUS 2023 3. Çeyrek Bilanço Analizi (Gedik Yatırım)
Pegasus Hava Taşımacılığı A.Ş. (PGSUS) 2023 yılının 3. çeyreğine ilişkin finansal sonuçları ve performansı, Gedik Yatırım analistleri tarafından şu şekilde açıklandı:
- Sonuç: Şirket, 2023 3. çeyrekte 28.073 milyon TL satış geliri (kons: 28.093 milyon TL; yıllık: +yüzde 57), 12.056 milyon TL FAVÖK (kons: 11.828 milyon TL; yıllık: +yüzde 47) ve 7.719 milyon TL net kar (kons: 6.892 milyon TL; yıllık: +yüzde 60) açıklamıştır. 2023 3. çeyrekte toplam yolcu sayısı yıllık yüzde 14 artışla 9,67 milyon, uluslararası yolcu sayısı yüzde 18 yükseliş kaydetmiştir (9A23: +yüzde 28).
- Satış gelirleri 3Ç22’ye kıyasla yüzde 4 azalışla 962 milyon euro olmuştur. 2023 3. çeyrekte misafir başına yan gelir yıllık yüzde 2,7 yükselişle 25,9 euro olarak gerçekleşmiştir. RASK (arz edilen kilometre başına birim gelir) 3Ç22’ye kıyasla yüzde 18 gerilemeyle ile yaklaşık 5,51 euro olmuştur. Toplam
- maliyetler ise yıllık yüzde 5 artışla 628 milyon euro olmuştur. Toplam CASK (arz edilen kilometre başına birim gider) yıllık yüzde 10 azalışla yaklaşık 3,60 euro olurken, yakıt hariç CASK yüzde 3 artışla yaklaşık 2,13 euro olmuştur.
- RASK-CASK makası 2023 3. çeyrekte yaklaşık 1,91 euro, 9A23’te ise yaklaşık 1,09 euro olarak gerçekleşmiştir. Böylelikle 3Ç22’ye kıyasla düzeltilmiş FAVÖK yüzde 11 düşüşle 418 milyon euro olarak açıklanmıştır. Şirket 3Ç22’de 253 milyon euro net kar (3Ç22: 278 milyon euro) açıklamıştır. TL bazında rakamlar konsensüs beklentilerin üzerinde açıklanırken, birim karlılık yıldan yıla azalış kaydetmiştir. Euro bazında ise yıllık sonuçlar gerileme göstermiştir. Yakıt hariç CASK, yakıt maliyetlerinin yıllık olarak ılımlı olmasıyla maliyetler açısından önemli bir öncü gösterge olarak karşımıza çıkmaktadır.
- 2023 3. ÇEYREKTE ‘de “düşük yakıt maliyetiyle birlikte yüksek sezon” yaşanmasına rağmen, euro bazlı rakamlar, 3Ç22’deki olağanüstü güçlü birim gelir ortamına kıyasla düşük kalmıştır. Artan yolcu sayısı ve uluslararası uçuşlara yönelik kapasite aktarımı, yıllık rakamların üzerine çıkılmasına yardımcı olmamıştır (yan gelirler/yolcu sayısı yıllık bazda -yüzde 2,7). İlaveten 3Ç22’nin baz etkisi 2023 3. ÇEYREKTE finansallarının yorumlanmasına olumsuz yansımıştır. Hisse son 12 aylık verilere göre 6,6x FD/FAVÖK ile işlem görmektedir.
Aracı kurum açıklanan bu finansal sonuçların hisse üzerindeki etkisini sınırlı negatif olarak değerlendirdiğini belirtti.
PGSUS Hisse Bilgileri
| Fiyat (TL/hisse) | 766,00 |
| Hedef Fiyat(TL/hisse) | Öneri Yok |
| Potansiyel Getiri | Öneri Yok |
| 52-Haftalık Fiyat Aralığı (TL) | 333,80 – 979,50 |
| Piyasa Değeri (milyon TL) | 78.362 |
| Firma Değeri (milyon TL) | 142.529 |
| Fiili Dolaşım PD (milyon TL) | 33.695 |
| Ödenmiş Sermaye (milyon TL) | 102 |
| Dolaşımdaki Paylar (%) | 43,00 |
| Yabancı Oranı (Dolaşımdaki Pay %/ En son) | 25% |
| Yabancı Oranı (Dolaşımdaki Pay %/ 3 ay önce) | 29% |
Kaynak: Gedik Yatırım
PGSUS Hisse Fiyatı Kaç TL Oldu? 9 Kasım 2023
Borsa İstanbul’da PGSUS koduyla fiyatlanan şirketin hisseleri 9 Kasım 2023 Perşembe günü gerçekleştirilen seansta yüzde 3,46 düşüşle 739,50 TL‘den işlem görüyor. PGSUS hissesinin tarihi zirvesi 979,500 TL seviyesi olarak kaydedildi. Şirketin hisseleri yıl içinde en düşük 333,800 TL seviyesini gördü. PGSUS hisseleri 9 Ekim – 9 Kasım arasında herhangi bir getiri sağlamadı.
PGSUS Hisse Grafiği 9 Kasım 2023
Kaynak: Investing
İş Yatırımdan PGSUS 2023 3. Çeyrek Bilanço Analizi!
İş Yatırım, Pegasus (PGSUS) 2023 3. Çeyrek Bilanço Analizi